Udgifter til realkreditforsikring

Realkreditforsikring kræves af forskellige långivere under visse omstændigheder. Du tror måske, at dit pant vil blive betalt, hvis der skulle ske noget med dig, og du forlader din familie med et pant i hjemmet, hvis du har en sådan politik, desværre er det ikke tilfældet. Pant beskyttelse forsikring vil betale dit pant til din familie i tilfælde af din død, men pant forsikring er noget helt andet. Denne form for politik beskytter din långiver, ikke dig.

Omkostninger ved Mortgage Insurance Credit: RyanJLane / E + / GettyImages

Hvad er realkreditforsikring?

Hvis du ikke laver dine pantelån og långiveren skal afskaffe, vil forsikringsselskabet betale dit lån - men din långiver er modtageren. Långivere kræver rutinemæssigt disse politikker, når en homebuyer gør mindre end en 20 procent forskudsbetaling.Teorien er, at du ikke har meget af en finansiel andel i din ejendom, hvis du ikke ponierer en respektabel mængde af dine egne penge i forhold til købet. Fair eller ej, en skimpy down payment mærker dig som mere af en risiko for misligholdelse.

Du skal betale præmierne, men ikke regne med at shoppe efter de bedste priser og vælge dit eget forsikringsselskab. De fleste långivere arbejder regelmæssigt med en eller flere forsikringsselskaber, selvom du undertiden kan anmode om et af firmaerne på din långivers korte liste over en anden.

Hvad er Privat Mortgage Insurance Vs. Forsikringsselskab

Forskellige regler og krav findes under paraplyen af ​​"realkreditforsikring", og de er etableret af den type pant du tager ud.

Konventionelle lån er dækket af privat pant forsikring eller PMI. Som navnet antyder, udstedes disse politikker af private virksomheder. Men hvis du tager ud af et FHA-lån, fungerer Federal Housing Authority som realkreditforsikringsselskabet - og FHA kræver pantforsikring for alle sine lån uanset nedbetaling. FHA er også modtageren af ​​politikken, ikke din långiver, fordi den skal betale din långiver, hvis du ikke gør det.

US Department of Agriculture og Department of Veterans Affairs har også deres egne pantprogrammer og gebyrer, svarende til FHA.

Den reelle udgift af realkreditforsikring

Så hvor meget koster alt dette? Nok, at du måske vil vente med at købe et hjem, indtil du har sparet 20 procent af købsprisen. Det kan også få dig til at tænke lang og hårdt om, hvorvidt du virkelig ønsker at tage et FHA-lån ud.

PMI satser varierer afhængigt af din kredit score og hvor mange penge du lægger ned. De løber normalt overalt fra.3 procent til 1,5 procent af dit lånebeløb - jo flere penge du lægger ned og jo bedre din kredit, jo mindre betaler du. Mediannoteringskursen for amerikanske boliger overstiger $ 250.000 pr. 2018, så dine præmier kan nemt være over 200 dollar om måneden. Hvis din kredit score er ret god, betaler du generelt mindre i vejen for præmier, end hvis du havde taget et FHA-støttet lån. Dette er især tilfældet, hvis dit hjem sandsynligvis vil værdsætte i værdi støt over tid.

PMI skal betales som en del af din faste pant betaling. Det er typisk inkluderet i den betaling, og din långiver betaler derefter præmien hver måned på dine vegne. Din långiver ønsker ikke at tage chancen for, at politikken bortfalder, hvis du ikke betaler. Du behøver generelt ikke betale meget, hvis noget, mod forsikringen ved lukning - selvom du kan, hvis du vil.

Du vil ikke få en pause på FHA realkreditforsikring, hvis din kredit er god, men du betaler ikke så meget mere, hvis du lægger mindre end 5 procent på dit lån. Fra og med 2017 koster FHA realkreditforsikring 1,75 procent af dit lån, hvis du betaler alt på forhånd ved lukning.

FHA kræver en forudbetalt betaling ved lukning ud over månedlige præmier, men det vil tillade dig at rulle den forudbetalte betaling i din pantbalance, så du ikke behøver at komme op med kontanter uden for lommen. Den samme regel gælder for USDA-lån.

Endelig, hvis du tager et VA-lån ud, skal du ikke betale løbende præmier, men du skal betale et "finansieringsgebyr" på tidspunktet for lukningen. Hvor meget afhænger af flere faktorer, herunder arten af ​​din militærtjeneste og størrelsen på din forskudsbetaling.

PMI fordele og ulemper

Hvorvidt at betale PMI faktisk kan være en god ting er noget af et smukt spørgsmål - det er ikke et valgfrit valg, men et krav. Når det er sagt, betaler præmierne dig mulighed for at købe et hjem snarere end senere eller slet ikke hvis du tror det er usandsynligt, at du vil nogensinde være i stand til at spare op 20 procent ned. Den 20 procent benchmark kan forventes at stige i faktiske dollars og cent over tid. National Association of Realtors har indikeret, at boligpriserne støt stiger med en sats på omkring 6 procent om året.

Og her er en anden fordel: Hvis livet rammer dig et finansielt slag, og du ikke kan foretage dine pantbetalinger et stykke tid, vil nogle PMI-virksomheder tillade dig at gøre et delvis krav. Realkreditforsikringsselskabet foretager et par realkreditlån til dig, hvilket er at foretrække at betale hele realkreditobligationen, hvis du har misligholdt lånet.

Forespørgslen skal ske gennem din långiver. Du må generelt kun lide midlertidige ære på grund af en begivenhed, der var uden for din kontrol. En delvis påstand fungerer som et lån. Du skal betale pengene tilbage, men normalt ikke med interesse. Du kan også til tider vælge at købe ekstra jobttab dækning.

Andre overvejelser

Du er ikke nødvendigvis forpligtet til at betale PMI for hele livet på dit lån. De fleste private forsikringsselskaber og långivere giver dig mulighed for at annullere din politik, når din egenkapital i din ejendom overstiger 20 procent. Politikken annullerer ikke automatisk, før din egenkapital når op på 22 procent.

FHA gør kræver, at du betaler præmierne i løbet af lånets løbetid. Din eneste anden mulighed kan være at refinansiere. Dette har været tilfældet siden 2013. Der findes nogle isolerede undtagelser, men du betaler i det mindste disse præmier i 11 år.