Indholdsfortegnelse:
Den nationale sammenslutning af værdipapirhandlere, der almindeligvis hedder NASD, er blevet fusioneret i Reguleringsmyndigheden for Finansiel Industri - FINRA. De forskellige licenstyper fra den tidligere NASD eksisterer dog stadig og er udpeget med samme navne. FINRA er ansvarlig for regulering af værdipapirindustrien.
FINRA Baggrund
Reguleringsmyndigheden for finansiel industri blev dannet i juli 2007 med fusionen af NASD med medlemsafdelingen på New York Stock Exchange. FINRA er et ikke-statsligt reguleringsorgan med ansvar for håndhævelsen af reglerne for værdipapirindustrien og dets medarbejdere. Agenturets medlemmer er de virksomheder, der er underlagt regulering. Personer, der arbejder i værdipapirindustrien, kaldes ofte registrerede repræsentanter og er testet og licenseret af FINRA, tidligere NASD.
Serie 7 Registrering
Serie 7 General Securities Representative Registration er licensen til en børsmægler, der sælger en bred vifte af aktier, obligationer, optioner, fonde og investeringer i private placeringer. Til almindelig brug siges en person med denne registrering at have en NASD- eller FINRA-serie 7-licens. Enhver person ansat af et børsmæglerfirma, der interagerer med kunder, der yder investeringsrådgivning og sælger værdipapirer, skal være en registreret repræsentant i serie 7.
Serie 6 Registrering
En NASD / FINRA-serie 6-registreret repræsentant må sælge administrerede investeringsprodukter, herunder fonde og variable forsikringsprodukter. En repræsentant i serie 6 må ikke sælge individuelle aktier og obligationer eller engagere sig i handel med fonde på sekundære markeder, såsom lukkede midler eller valutahandlede fonde. En registreret repræsentant i serie 6 er ofte en forsikringsagent, der får licensen til at sælge variable produkter og investeringsforeninger til sine kunder. En anden jobkilde til serie 6 reps sælger penge i en bank eller kreditforening.
Andre NASD / FINRA-licenser
I et FINRA-medlem af værdipapirfirmaet skal ledelsen og tilsynsføreren også have en FINRA-registreringslicens af en eller anden form. Forskellige positioner i værdipapirer kræver forskellige NASD / FINRA-serieregistreringer. Forvaltningsniveauregistreringer omfatter serie 4, 9, 10, 23, 24, 26, 27, 28, 39, 51 og 53. Nogle af disse registreringslicenser er som hovedstol eller leder for specifikke typer værdipapirer, såsom Series 4 til en opsætningsansvarlig og serien 51 for en kommune med hovedstol.