Indholdsfortegnelse:
Det er ikke usædvanligt for virksomhederne at lave tilbud, der udskyder betalingen, til noget tidspunkt i fremtiden. Små virksomheder og store virksomheder foretager transaktioner, hvor betalingen skal vente, indtil en kontrakt er fuldbyrdet, en bestemt periode er gået, eller visse betingelser er opfyldt. Hvis transaktionen også kræver udveksling af valutaer - som ved import eller eksport af varer - skal der også være en aftale om, hvad en fair valutakurs vil være på dette tidspunkt i fremtiden. Dette kaldes en terminskontrakt; Valutakursen fastlægges ved at kombinere inflationsforventninger og tidens værdi af penge.
Beregning af valutakursen
Trin
Bestem spotprisen for de to valutaer, der skal udveksles. Sørg for, at basisvalutaen er nævneren, og lig med 1, når du bestemmer spotprisen. Tælleren er størrelsen af den udenlandske valuta svarende til en enhed i basisvalutaen. Spot valuta priser kan findes på de fleste full service finansielle websteder.
For eksempel, sig din basisvaluta er den amerikanske dollar (USD), og den udenlandske valuta er det frondonske pund (FDP). Du får i øjeblikket 3 freedonske pund til dollaren, så spotprisen på USD til FDP er 3.
Trin
Find renten i det land, hvor basisvalutaen anvendes. Renten bruges til at tage højde for tidsværdien af penge og inflationsforventninger i basislandet. Renten kan findes på landets centralbanks hjemmeside. Sig, at den gældende rentesats i USA er 5 procent. eller 0,05 når det udtrykkes som en decimal.
Trin
Find renten i det land, hvor den udenlandske valuta anvendes. Dette tegner sig for tidsværdien af penge og inflationsforventninger i det fremmede land. Sig renten i Freedonia er 10 procent. eller 0,1 når udtrykt som en decimal.
Trin
Indsæt tallene i valutakursregningen, idet "n" er antallet af år indtil betaling:
Forward Valutakurs = (Spotpris) * ((1 + udenlandsk rente) / (1 + basisrente)) ^ n
I eksemplet:
Forward Valutakurs = 3 * (1.1 / 1.05) ^ 1 = 3,14 FDP = 1 USD. På et år vil 3,14 Freedonske pund ligge på $ 1 U.S.