Indholdsfortegnelse:
Sarbanes-Oxley Act of 2002 (SOX) blev vedtaget for at forhindre virksomheder i at udøve regnskabsmæssige svig svarende til det, der blev begået af Enron og Worldcom. Mens SOX øgede nøjagtigheden og gyldigheden af finansiel information til eksterne interessenter, skabte den nogle udfordringer for virksomheder, der forsøgte at overholde SOX-retningslinjerne.
Interne kontroller
SOX-overholdelse kræver, at virksomhederne gennemfører adskillige interne kontroller for at sikre en virksomheds finansielle oplysninger. Interne kontroller er specifikke for hver regnskabsmæssig drift, såsom gældsforpligtelser, likviditetsafstemninger og anlægsaktiver.
Udvidede interne kontroller tilføjer behandlingstid til regnskabsfunktioner, hvilket forsinker aktualiteten af finansiel information. Derudover skal medarbejderne sørge for, at alt papirarbejde er korrekt og godkendt af vejledere. Forøgelse af antallet og funktionerne i interne kontroller sænker lukningstiden for hver regnskabsperiode og forsinker udarbejdelsen af finansieringsopgørelsen.
Øget personale
En vigtig funktion af SOX retningslinjer er adskillelsen af regnskabsopgaver. Dette sikrer, at en enkeltperson ikke håndterer visse regnskabsprocesser fra start til slut, hvilket kan øge chancerne for bedrageri eller for bedrageri. For at opfylde kravet om adskillelse af pligter skal virksomheder tilføje yderligere regnskabspersonale. Brug af nuværende medarbejdere uden for regnskabskontoret er ikke acceptabelt, fordi det bryder ned intern kontrolfunktionen.
Yderligere revisioner
SOX retningslinjer kræver, at offentligt holdede virksomheder skal have en årlig revision foretaget af et tredjeparts regnskabsfirma. Det offentlige regnskabsfirma er begrænset i de samlede regnskabstjenester, det kan udføre. Adskillelsen af revisionsfunktioner fra konsulentfunktioner under SOX hjælper offentlige revisorer med at opretholde en objektiv udtalelse om et firma, men kan kræve, at mere end et regnskabsfirma ansættes.
Forøgelse af antallet af revisioner og regnskabsfirmaer, der skal bruges af et offentligt holdet selskab, øger virksomhedens omkostninger. Højere revisions- og regnskabsafgifter kræver, at virksomhederne tilpasser deres budgetter til at betale for disse regnskabstjenester.
Flere regler
SOX-lovgivningen blev vedtaget i 2002, mindre end et år efter de store regnskabskandaler af Enron og Worldcom. Mens lovgivningen giver noget behov for tilsyn i regnskabsbranchen, var det ikke fast besluttet på at være en endelig løsning for regnskabsbranchen. Fremtidige statslige bestemmelser medfører øgede økonomiske byrder for virksomhederne, hvilket øger omkostningerne ved at drive virksomheder. Nogle bestemmelser kan også begrænse visse forretninger.
Tøffere sanktioner
Bøder for regnskabsbedrageri og forstyrrelse blev øget under de nye SOX retningslinjer. Desværre indførte nogle sanktioner fokus på minimale overtrædelser, som f.eks. Ikke at underskrive regnskaber eller udstede udsagn til offentligheden, hvoraf det fremgår, at direktionen har godkendt enhver finansiel information, der er udgivet af selskabet. Strenge straffe for sådanne mindre overtrædelser kan begrænse executive talent poolen, hvis fremtidige ledelsen medarbejdere ikke ønsker at være ansvarlig for sådanne handlinger og sanktioner.