Sådan vurderer du forudbetalingskurs for realkreditlån

Ved en forhåndsgodkendelse undersøger en långiver dine økonomiske oplysninger, herunder bevis for din indkomst og din kreditrapport, for at afgøre, hvor meget det vil være villigt til at låne. For at vurdere, hvor meget du sandsynligvis vil kvalificere dig til, skal du beregne din indkomst og konto for hver gæld, du er ansvarlig for, ikke kun dem, der er forbundet med boliger. I modsætning til en prækvalifikation, som er afhængig af de data, du giver, er forhåndsgodkendelse en stærk indikator for den maksimale størrelse af dit pant. Forudgående bogstaver er generelt gældende i 60 til 90 dage.

Bestemmelse af faktorer

Nøglefaktorer for at bestemme, hvor meget du vil kunne låne, er:

• Din gæld til indkomstforhold, eller DTI
• Din forskud
• Din kredit historie
• Værdien af ​​ejendommen

Din gældsindtægt er den største enkeltfaktor, når du skal afgøre, om din forhåndsgodkendelse ønskes godkendt, og for hvor meget, ifølge en Fair Isaac Corporation-undersøgelse af kreditrisikobestyrere i USA og Canada. To DTI-forhold betragtes - front-end ratio og back-end ratio.

Front-end DTI Ratio

Front-end-forholdet måler, hvilken procentdel af din indkomst der skal henføres til dine boligomkostninger. Långiveren tager din bruttoindkomst før skat fra alle kilder. Det beregner derefter, hvor meget dine månedlige boligudgifter forventes at være, herunder din realkreditinstitutter og renter, ejendomsskatter og forsikringer. Målnummeret her er 28 procent - långivere kan lide at se dine boligudgifter på eller under 28 procent af brutto månedlig indkomst, selv om de kan gå højere, hvis resten af ​​ansøgningen er stærk.

Back-end DTI-forhold

Din back-end ratio tager din bruttoindkomst og måler den mod alle tilbagevendende gæld - ikke kun dit pant, men også eventuelle bilbetalinger, studielån, kreditkort gældsbetalinger og personlige lån. De maksimale långivere accepterer generelt her er 43 procent, og du er mere tilbøjelige til at se långivere balk på nogen tæt på det nummer, end du skal finde en långiver, der vil overstige det. Du kan få mere wiggle room her, hvis nogle af lånene er inden for et par måneder af at blive betalt.

PITI-forhold

Du skal også beregne din PITI. Dette undersøger din hovedstol, rente, ejendomsskat og forsikring som en procentdel af din indkomst. Standarden her er 29 procent - du har problemer med at blive godkendt til et lån, hvis din er højere, især hvis det er over 32 procent.

Down Payment og LTV Ratio

Hvis dine forhold ikke er helt op til standarder, kan du muligvis vinde forhåndsgodkendelse for et realkreditlån alligevel, hvis du er villig til at foretage en betydelig nedbetaling. Jo mere du lægger ned, jo mere hud har du i spillet, og jo mere skal du tabe, hvis du er standard. Dette gælder især, hvis du har råd til at betale 20 procent eller mere af prisen på hjemmet. Nedbetalingsbeløbet er udtrykt i forholdet mellem lån og værdi, og jo højere LTV er, desto større er risikoen for dig. Hvis du er villig til at betale $ 20.000 ned på et hjem på $ 100.000, er din LTV 80 procent - et meget respektabelt antal. Det samme beløb på et hjem på $ 400.000 ville forlade en LTV på 95 procent, og placere dig i en højere risikopulje, der ville mindske din chance for at vinde forhåndsgodkendelse.

Prøveberegning

Sig, at du laver $ 5.000 pr. Måned og har $ 750 i månedlige udgifter, der ikke er relateret til boliger. Dine maksimale månedlige boligudgifter for de fleste långivere vil være $ 1.400 - eller 28 procent i henhold til dit forreste DTI-forhold. Men din back-end DTI-forhold vil indeholde dine andre gæld. Ved 43 procent talet ville det være $ 5.000 (0.43) -750 - hvilket i dette tilfælde giver dig den samme $ 1.400 figur. Din PITI på 29 procent ville være $ 1.450 ($ 5.000 x 0.29).

Som følge heraf kan du sandsynligvis blive forhåndsgodkendt for et realkreditlån, der ville kræve en anslået $ 1.400 pr. Måned, når skat og forsikring var indregnet i, forudsat at din kredit score og LTV ratio opfyldt långiveren.