Indholdsfortegnelse:
Brugen af livsforsikring som skatteunddragelse blev populær, men kongressen stoppede det ved at overholde tre love. Den første var TEFRA, Skat Egenkapital og Fiscal Ansvar Act i 1982, som etablerede nogle minimumsretningslinjer for beløb for betaling og dødsydelse. Next DEFRA, underskud reduktion Act fra 1984 raffineret skattelovgivningen og etablerede skattepligtige og ikke-skattepligtige tilbagekøb fra kontrakter. Endelig etablerede TAMRA, tekniske og diverse indtægtsloven fra 1988 retningslinjerne for tidlig års præmie og skattefri lån senere i kontraktens levetid.
Trin
Gennemfør den syv-lønprøve på politikken ved hjælp af den præmie, der er vist for det forsikringsbeløb. Syv-lønprøven sammenligner præmien, der er betalt i politikken i de første syv år med det beløb, der er betalt i en syv årig indbetalt hel livspolitik med samme dødsfordel. Fordi testen anvender rente-, udgifts- og dødelighedsforudsætninger, handler det ikke om den faktiske nettopræmiepræmie, og endda en regelmæssig syvløn levetid kan mislykkes testen, da den antagne præmie, der anvendes til testen, måske er mindre.
Trin
Mislykkes syv-lønprøven på et hvilket som helst tidspunkt, og politikken bliver en MEC, modificeret tilskudsaftale. Når en politik er en MEC, er det altid en MEC, selvom firmaet eller forsikringstageren foretager rettelser og justeringer.
Trin
Brug skattereglerne for livrenter, hvis politikken er en MEC. Beskatning regler for annuiteter er LIFO, sidst i første ud. Det betyder, at sidstnævnte altid er renter og vækst, så noget fjernet er renten først og skattepligtig. En 10 procent straf gælder for væksten, hvis personen er yngre end 59 1/2. Politiske lån bliver skattepligtige, selvom du bruger dem til at betale præmier. Hvis du bruger politikken til at sikre et banklån, er der også forekomst af beskatning. Selv tildeling af en politik bliver en skattepligtig hændelse.
Trin
Tab "status", hvis du foretager en væsentlig ændring i politikken. Enhver politik, der er købt før 21. juni 1988, er undtaget fra MEC-regler, medmindre der er væsentlig ændring af det. Materielle ændringer omfatter ændringer i dødsydelser, ændringer i en rating eller endog skift fra ryger til ikke-rygerstatus. På det tidspunkt skal forsikringsselskabet genprøve den grandfathered kontrakt.
Trin
Retest kontrakten, når du foretager væsentlige ændringer. Igen kan væsentlige ændringer være lige så enkle som at ændre en rating eller konvertere terminsforsikring til permanent forsikring. En 1035 udveksling til en ny politik kan udløse en retest.
Trin
Glem testen, hvis ændringen ikke er mere end stigende betalinger for at finansiere den mindste dødsydelse, leveomkostningerne stiger, forhøjelser på grund af brugt rente eller udbytte, ændrer sig på grund af økonomiske vanskeligheder hos forsikringsselskabet eller tilføjelse af en langtidsplejerske.